Джанет Йеллен снизила уверенность инвесторов в росте ставки и USD
Джанет Йеллен снизила уверенность инвесторов в росте ставки и USD Новостной фон прошедшей сессии – 29 марта По итогам торгов прошедшей сессии в начале дня можно наблюдать вначале укрепление, а ближе к вечеру обвал котировок доллара США против других валют и рисковых активов финансовых рынков. Восходящая динамика связана с сообщением оценок за март компании The Conference Board индекса уровня доверия потребителей. Реальное значение в марте составило 96.2 пункта против совпадающих пересмотренных в лучшую сторону февральских цифр и консенсус-прогноза аналитиков 94 пункта. Котировки валютной пары фунт стерлингов к доллару США (GBP/USD) вчера продемонстрировали наибольшую волатильность. Вначале дня от отметки $1.4250 котировки снизились до “круглой” поддержки $1.42, но позднее отскочили наверх и сейчас тестируют сопротивление $1.44.
Анализ + прогноз по паре EUR/RUB на 29/03 — 03/04/16
Анализ + прогноз по паре EUR/RUB на 29/03 — 03/04/16 Валютная пара евро против российского рубля приостановила нисходящее движение в районе важной поддержки 76.24 (23.6% коррекционный уровень по линиям пропорции Фибоначчи) на фоне замедления роста и отскока стоимостью нефти от района $40 за баррель западнотехасской нефти WTI и североморской смеси черного золота Brent. Поддержкой для укрепления евро и других валют против рубля может стать скорое решение по повышению процентной ФРС, либо заверения в готовности пойти на такой шаг по ужесточению политики со стороны управляющих американского финансового регулятора.
Анализ + прогноз по паре USD/RUB на 29/03 — 03/04/16
Анализ + прогноз по паре USD/RUB на 29/03 — 03/04/16 Котировки российского рубля, вероятнее всего, завершают коррекционное движение на укрепление против основных резервных валют, что связано с развитием нисходящей динамики нефти и восходящей — по доллару США. Последняя укрепляется благодаря публикации лучших по сравнению с предыдущими месяцами макроэкономических показателей по Соединенным Штатам Америки и комментариям представителей ФРС относительно готовности к ужесточению условий представления ликвидности путем повышению процентной ставки. Эти слова также привели к снижению котировок нефти и всех сырьевых валют. И теперь акцент внимания нефтетрейдеров смещается на предстоящие 17 апреля встречу объединенной комиссии ОПЕК и России с целью достижения официальной договоренности об ограничении добычи черного золота на уровне января, а 27 апреля будут представлены первые итоги заседания Федрезерва, по результатам которого может быть принято решение или сделан комментарий о готовности в ближайшем будущем к повышению ставки кредитования.
Анализ + прогноз по паре USD/JPY на 29/03 — 03/04/16
Анализ + прогноз по паре USD/JPY на 29/03 — 03/04/16 Публикация худшей по сравнению с ожиданиями экспертов и прогнозами центрального банка макроэкономической статистики по Японии в рамках последних недель приводит к росту уверенности среди профессиональных участников торгов на финансовых рынках в готовности Банка Японии пойти на новые шаги по смягчению условий кредитования на заседаниях в апреле. Также для восходящей динамики пары оказывается поддержка со стороны комментариев представителей ФРС о готовности пойти на первое в текущем году повышение процентной ставки с уровней текущего диапазона от 0.25% до 0.5% в рамках заседаний в апреле или июне. Подтвердить эти ожидания могут позитивные данные по росту инфляции, занятости и других макростатистических показателей по США, а также сегодняшнее выступление президента Федеральной резервной системы Джанет Йеллен в Нью-Йорке. Если ее слова можно будет охарактеризовать, как носящие “ястребиный” характер, то стоит ожидать роста котировок доллара США в рамках долгосрочного тренда.
Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на 28/03 — 03/04/16
Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на 28/03 — 03/04/16 На фоне нисходящей динамики стоимости золота, развивавшейся на прошлой неделе, оказала схожее влияние на изменение котировок другого драгоценного металла – серебра. В заявлениях и комментариях важных членов ФРС содержатся указания на готовность пойти на повышение процентной ставки в случае публикации лучших по сравнению с ожиданиями цифр по инфляционному индексу потребительских цен, определяемому по динамике стоимости продуктов питания и услуг для потребителей в магазинах. Это событие может произойти уже в апреле, но наиболее вероятным сроком для ужесточения большинством голосов членов FOMC параметров денежно-кредитной политики станет июньская встреча. На этих ожиданиях стоит рассчитывать на развитие восходящей динамики доллара США, что окажет противоположное влияние на стоимость товаров и других рисковых валютных активов.
Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на 28/03 — 03/04/16
Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на 28/03 — 03/04/16 Стоимость золота от верхней границы сопротивления в виде “Горизонтальной консолидации” $1262.59 (38.2% коррекционный уровень по линиям пропорции Фибоначчи) устремился вниз к цели, обозначенной ранее в обзоре по рынку металлов, поддержке в виде района $1200 — $1212 (61.8% коррекционный уровень по линиям пропорции Фибоначчи). Важным событием, приведшим к такой динамике стало перемена настроений среди управляющих Федрезерва относительно готовности пойти на повышение процентной ставки уже на встрече в апреле или июне в зависимости от публикации макроэкономической статистики по индексу потребительских цен (инфляции) и динамики занятости (Non Farm). Отметим, что еще месяц назад чуть более половины профессиональных участников торгов на финансовых рынках делали предположения о возможности изменения условий кредитования до конца 2016 года и как наиболее вероятный срок называли декабрь. Сейчас же управляющие сами отмечают возможность 3 повышений ставки в текущем году.
Анализ + прогноз по паре GBP/USD на 28/03 -03/04/16
Анализ + прогноз по паре GBP/USD на 28/03 — 03/04/16 В рамках торговой сессии прошедшей недели котировки валютной пары фунт стерлингов к доллару США устремились вниз и продемонстрировали наибольшее снижение среди других “мажорных” валютных пар. Связано это движение было в первую очередь с технической коррекцией после продолжительного периода нескольконедельного роста, а также с публикацией негативных данных по важному для динамики экономики Великобритании сектору – розничным продажам. Замедление роста ВВП совокупно с продолжающей оставаться вполне реалистичной угрозой решения населения Великобритании по выходу из состава ЕС по итогам референдума в июне, подкрепленного страхом после бельгийских террористических атак на прошлой неделе, — все это негативно влияет на фунт. Росту доллара США способствуют заявления о готовности пойти на повышение процентной ставки Федеральной резервной ставки с текущего диапазона до 0.5% уже на встрече в апреле. “Ястребиные” комментарии на фоне публикаций улучшающихся показателей американской экономики дают основание полагать, что это событие может наступить в следующем месяце или июне.
Анализ + прогноз по паре EUR/USD на 28/03 -03/04/16
Анализ + прогноз по паре EUR/USD на 28/03 -03/04/16 Котировки валютной пары евро против доллара США начали реализацию нашего ранее опубликованного “медвежьего” прогноза по динамике EUR/USD. Этому способствовал внешний фон, который привел к укреплению американской национальной денежной единицы. Участники заседаний Федерального комитета по открытым рынкам ФРС США в рамках выступлений на прошедшей неделе. Они рассказали о готовности пойти на заседании в апреле на повышение процентных ставок с текущих значений от 0.25% до 0.5% при условии стабильного роста показателей инфляции (индекс CPI) и занятости (Non Farm), который будет опубликован на этой неделе. Но наиболее вероятным вариантом станет ужесточение условий кредитования на встрече управляющих Федрезерва в июне, но уже на ожиданиях этого событий котировки доллара США против большинства валют устремятся наверх. Подтверждение для этого события большинство трейдеров будут искать в публикация макроэкономической статистики, а также в стремлении смягчить денежно-кредитные политики другими центральными банками. Также определенную роль в давлении на евро и ценные бумаги на европейских биржах оказали террористические атаки в Брюсселе, что посеяло панику среди инвесторов.
Еженедельный обзор FOREX c 28/03 по 03/04/16
Еженедельный обзор FOREX c 28/03 по 03/04/16 Анализ событий прошедшей недели Торги завершившейся недели прошли с укреплением доллара США против большинства активов валютного рынка FOREX и других финансовых рынков, что может стать зарождением для нового тренда. В понедельник (21 марта) и в последующие дни большое влияние начали оказывать на динамику рынка комментарии представителей ФРС по итогам мартовского заседания. Если еще неделю назад большинство инвесторов не рассматривали возможностей для повышения процентной ставки в рамках ближайших встреч руководящего органа FOMC, то после заявлений главы ФРБ Сент-Луиса Джеймса Булларда о серьезности его намерений рассмотреть эту возможность для ужесточения денежно-кредитной политики в рамках заседания в апреле или при необходимости в июне. Но необходимо вначале будет получить подтверждение готовности к повышению процентной ставки в виде цифр по устойчивому сокращению уровня безработицы и приросту инфляции в виде индекса потребительских цен. Схожие по содержанию мысли высказали на прошлой и президент ФРБ Филадельфии Патрик Харкер, руководитель ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс и президент ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкер. Анализируя высказывания представителей Федрезерва и текущие внешние и внутриэкономические данные, мы сохраняем актуальность нашего ранее представленного прогноза по готовности к повышению процентной ставки ФРС только на заседании в июне, когда также намечена пресс-конференция главы Джанет Йеллен.
Анализ + прогноз по промышленным драгметаллам на 25 – 27/03/16
Анализ + прогноз по промышленным драгметаллам на 25 – 27/03/16 Стоимость платины и палладия, используемых в основном при производстве в промышленности, а не с целью инвестиционного накопления в отличие от других “благородных” драгоценных металлов золота (XAU/USD) и серебра (XAG/USD) достигла обозначенных нами в аналитических материалах по рынку товаров целей. Но уже на этой неделе начался вероятный разворот тренда, о котором мы предупреждали на фоне роста ожиданий среди инвесторов по повышению процентной ставки Федеральной резервной системы. Некоторые представители ФРС заявляют о готовности проголосовать за ее повышения с текущего уровня до 0.5% уже на встрече FOMC в апреле при условии публикации подтверждающей уверенный рост инфляции CPI и других экономических показателей макростатистики. Но наиболее вероятным сценарием корректировки проводимой денежно-кредитной политики финансового регулятора в США станет повышение только в июне, когда также намечена пресс-конференция руководителя ведомства Джанет Йеллен. Также росту стоимости металлов мешает сохраняющаяся неуверенность в отношении промышленного производства в Китае, где в последние месяцы развивается понижательная динамика.