Анализ + прогноз индексов DOW Jones Industrials и S&P500 на июнь 2016

Анализ + прогноз индексов DOW Jones Industrials и S&P500 на июнь 2016

Котировки американского рынка ценных бумаг весной продолжали развивать укрепление на фоне роста прибыли большинства отчитывавшихся американских корпораций и публикации позитивной макроэкономической статистики по США, которая дает уверенность в готовности к восстановлению после обвала в 1 квартале. На этом фоне управляющие ФРС будут готовы рассмотреть вопрос о повышении процентной ставки во время встречи Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) в июне, или что представляется наиболее вероятным, в ходе встреч в июле или сентябре, что в перспективе может привести к обвалу котировок индексов фондового рынка. Ожидание ужесточения кредитной политики неизменно приводит к росту спроса на безрисковые активы, такие как государственные долговые ценные бумаги (бонды) и доллар США. При этом инвесторы предпочитают закрывать “длинные” позиции на покупку акций компаний из-за сокращающегося потока свободных средств от мягкой монетарной политики.

Read more on Анализ + прогноз индексов DOW Jones Industrials и S&P500 на июнь 2016…

Анализ + прогноз по парам AUD/USD и NZD/USD на июнь 2016

Анализ + прогноз по парам AUD/USD и NZD/USD на июнь 2016

Котировки валют стран Океании с начала мая развивают движение на продажу против доллар США, что связано с глобальным укреплением последнего на внешнем фоне. Основными “ньюсмейкерами” в последние недели стали участники заседаний ФРС США, которые высказывают готовность проголосовать за повышение процентной ставки до диапазона 0.75% уже на встрече 14 – 15 июня при условии сохранения позитивного тренда в национальной экономике. Как отмечают сами руководители кредитной организации, сообщаемые расчеты по промышленному производству и розничным продажам Соединенных Штатов вселяют уверенность в необходимость повышения процента кредитования.  Предстоящая в эту пятницу публикация данных по безработице и занятости может оказать существенное влияние на дальнейшую денежно-кредитную политику и понимание перспектив изменения котировок доллара США. Остается актуальным вопрос по сроку, когда состоится первое в 2016 году ужесточение денежно-кредитной политики – на встрече FOMC в июне или июле.

Read more on Анализ + прогноз по парам AUD/USD и NZD/USD на июнь 2016…

Анализ + прогноз по природному газу на июнь 2016

Анализ + прогноз по природному газу на июнь 2016

Котировки фьючерсного контракта на поставку природного газа развивают движение без определенного тренда, что привело к падению котировок в первой половине мая и последующему резкому укреплению в конце месяца. Связана эта динамика с изменением спроса и предложения на товарном рынке и поиском новых возможностей сбыта в странах Азии (и в первую очередь в Китае, где последние данные указывают на стабилизацию ситуации в промышленности). Развитие тренда на снижение стоимости нефти в перспективе предстоящих месяцев ласт возможность для реализации ранее представленного прогноза по развитию нисходящего тренда от района граней восходящей ценовой модели “Параллельный канал” к поддержке в виде области консолидации $2.05 — $2.20 (11.4% расширение по пропорциональным уровням коррекции Фибоначчи). Сохранение тренда на продажу приведет к проверке отметки $1.94 (23 фибо расширение), где проходит нисходящая линия тренда красного цвета.

Read more on Анализ + прогноз по природному газу на июнь 2016…

Анализ + прогноз по нефти марок Brent и WTI на июнь 2016

Анализ + прогноз по нефти марок Brent и WTI на июнь 2016

Стоимость поставки нефти марок Brent и WTI по фьючерсным контрактам достигла района $50 за баррель впервые с осени 2015 года, что стало возможными благодаря сокращению объемов мировой добычи и росту спроса со стороны нефтеперерабатывающих заводов в Китае и США. На сокращение объема предложения повлияли новости о приостановке добычи на месторождениях в Нигерии из-за угрозы террористических атак, а также существенное влияние оказали лесные пожары в провинции Альберта, где располагается большая часть нефтяных вышек на сланцевых месторождениях в Канаде. Это привело к сокращению экспортных поставок, в основном приходящихся на США, почти на 2/3 объема, что привело к сокращению объемов, накапливаемых в американских резервуарах. Также продолжается уверенная тенденция по сокращению количества добывающих вышек нефть и газ в Соединенных Штатах Америки до 316 единиц на конец предыдущего месяца по сравнению с уровнем середины января 515 по данным компании Baker Huges. Этот тренд позитивно был воспринят участниками торгов на товарном рынке, что привело к росту стоимости сырья, но одновременно сложившейся ситуацией могут воспользоваться нефтепроизводители и повысить объем финансовых вложений в производство и переработку продуктов черного золота, что приведет к поступлению большего объема поставок.

Read more on Анализ + прогноз по нефти марок Brent и WTI на июнь 2016…

Анализ + прогноз по паре EUR/RUB на июнь 2016

Анализ + прогноз по паре EUR/RUB на июнь 2016

Так же как и на паре доллар США к российскому рублю на динамику евро к “деревянному” (EUR/RUB) оказывают большое влияние настроения на нефтяном рынке, где цена марки Brent протестировала значение сопротивления $50, но очень быстро отскочила от него. Это движение может быть нивелировано сезонным фактором в виде традиционного для лета падения спроса со стороны потребителей на сырье из-за летних отпусков, что может стать сигналом для снижения стоимости фьючерсных контрактов на поставку в район $36 — $38. Также негативное влияние на динамику рубля могут оказать политики важных центральных банков. ФРС США готов при наличии соответствующих позитивных условий в экономике вновь повысить процентную ставку от текущего диапазона 0.25% — 0.5% после перерыва с декабря прошедшего года. При этом ЕЦБ и Банк России рассматривают возможности для смягчения денежно-кредитных политики для предотвращения ухудшения текущих экономических условий в странах.

Read more on Анализ + прогноз по паре EUR/RUB на июнь 2016…

Анализ + прогноз по паре USD/RUB на июнь 2016

Анализ + прогноз по паре USD/RUB на июнь 2016

На динамику валютной пары доллар США к российскому рублю сейчас оказывает сильное влияние ситуацию на рынке нефти и ожидания по повышению процентной ставки ФРС уже на заседании в июне. На это неделе в четверг (2 июня) пройдет встреча ОПЕК в штаб-квартире организации Вене, на которой может быть принято решение по сокращению объемов текущей добычи, но аналитики рынка товаров более склонны ожидать сохранения текущих уровней на неизменном объеме, т.к. продолжается сокращение добычи в США из-за консервации добывающих вышек сланцевой нефти и Канаде после лесных пожаров в провинции Альберта. Но достижение “эталонными марками” черного золота значения $50 за баррель может привести к восстановлению инвестиционных потоков в развитие инфраструктуры и рост объемов добычи, что с учетом сезонного фактора в виде традиционного падения цен на сырье в летние месяцы может привести к обвалу котировок к отметкам $36 — $38. На следующей неделе (10 июня) состоится заседание Банка России, на котором ключевая процентная ставка может быть сохранена на текущем уровне 11%, но некоторые эксперты уже выступают за ее пересмотр со снижением на 25 базисных пунктов. Смягчение денежно-кредитной политики ЦБ России и публикация новых макроэкономических отчетов о сохранении негативных сигналов по перспективам развития страны станут сигналами для новой волны снижения курса российского рубля. Рост глобального спроса на доллар США также обусловлен на валютном рынке FOREX ожиданиями по готовности руководителей ФРС пойти на ужесточение денежно-кредитной политики в рамках ближайших месяцев, о чем рассказала председатель организации Джанет Йеллен и другие ее коллеги по финансовому регулятору.

Read more on Анализ + прогноз по паре USD/RUB на июнь 2016…

Анализ + прогноз по паре USD/JPY на июнь 2016

Анализ + прогноз по паре USD/JPY на июнь 2016

На динамику валютной пары доллар США к японской йене сильное влияние сейчас оказывают перспективы проводимой ФРС денежно-кредитной политики, о чем мы предупреждали в майском аналитическом обзоре по паре USD/JPY. После провального 1 квартала 2016 года для американской экономики в мае начались публикации макроэкономической статистики, указывающей на улучшение ситуации с занятостью, розничными продажами и другими секторами экономики, что привело к спросу на ценные бумаги фондовых площадок и на доллар США. Опасения у президента Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) Джанет Йеллен вызывают слабые показатели спроса и низкие темпы роста заработных плат, но если в рамках предстоящей в первую пятницу месяца публикации расчетов по рынку труда, в частности Non Farm payrolls, будут сообщены позитивные данные по улучшению показателей занятости, то это повысит вероятность первого в 2016 году ужесточения денежно-кредитной политики уже на предстоящем заседании 14 -15 июня. Но участники торгов на финансовых рынках более склонны ожидать повышения процентной ставки с нынешнего диапазона 0.25% — 0.5% на 25 базисных пунктов во время встречи управляющих в июле или сентябре. На фоне ожидаемого ужесточения условий предоставления кредитов Федрезервом трейдеры начали активно закрывать “длинные” контракты по японской йене, т.к. Банк Японии также делает комментарии о готовности пойти на меры дополнительного смягчения из-за сохранения угрозы дефляции в национальной экономике.

Read more on Анализ + прогноз по паре USD/JPY на июнь 2016…

Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на июнь 2016

Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на июнь 2016

Котировки серебра (XAG/USD) устремились вниз на фоне развития нисходящего движения большинством рисковых активов и золота в парах с долларом США на фоне глобального укрепления последнего. Американские активы получают поддержку в основном за счет повышенного спроса со стороны инвесторов, ожидающих ужесточения денежно-кредитной политики ФРС уже в ходе предстоящей 14 – 15 июня встречи управляющих на заседании Федерального комитета по монетарной политике (FOMC). Но большинство участников торгов сомневается в готовности руководителей финансового регулятора пойти на изменение процентной ставки с текущего уровня в диапазоне до 0.5%. И они сходятся во мнении относительно переноса вероятного срока первого ужесточения политики в этом году с июня на более поздние встречи Федрезерва в июле или сентябре. Оценивая совокупно текущие макроэкономические показатели, представители ФРС неоднократно отмечали рост основных секторов: розничные продажи, занятость, деловое и потребительское доверие и других. Общим словом, ожидания участников торгов на финансовых рынках от предстоящего заседаний американского регулятора будут оказывать влияние на динамику активов.

Read more on Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на июнь 2016…

Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на июнь 2016

Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на июнь 2016

Котировки “желтого металла” начали развивать снижение в рамках ранее опубликованного долгосрочного прогноза по динамике золота. Основной причиной падения стоимости драгоценного металла стал рост уверенности в готовности руководителей ФРС США пойти на повышение процентной ставки на заседании в июне (14 – 15 июня предстоит встреча управляющих FOMC), или решение по ужесточению денежно-кредитной политики будет принято в ходе ближайших заседаний в июле или сентябре. Эти мысли уже высказывала президент финансового регулятора Джанет Йеллен и другие представители, указывающие на улучшение ситуации в экономике после провального 1 квартала. Рост занятости привел к повышению потребительского спроса на розничные товары и услуги, но опасность пока вызывает сектор производства, а вместе с ним и низкие темпы прироста заработных плат. Рост уверенности инвесторов в готовности Федрезерва пойти на ужесточение политики в июне (уже более 30% уверены в этом событии) или в июле (фьючерсы на рост ставки предполагают более 60% уверенных в этом) дает сигналы на рост доходности американских казначейских ценных бумаг и доллара США.

Read more on Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на июнь 2016…