USD все еще под прессом слов Йеллен, но свобода близко

USD все еще под прессом слов Йеллен, но свобода близко

Новостной фон прошедшей сессии – 30 марта

Котировки рисковых активов на валютном рынке FOREX в рамках торов прошедшего дня преимущественно продолжали укрепление против доллара США, что связано с “голубиными” комментариями руководителя ФРС Йеллен и вторившим ей представитель финансового регулятора Эванс, указавшего на неготовность к повышению процентной ставки в ближайшее время из-за роста глобальных рисков со времени последнего заседания. В паре с долларом США единая европейская валюта (пара EUR/USD) продемонстрировала рост на фоне оценок Статистического ведомства Германии по индексу потребительских цен в Германии. Реальное значение за март составило 0.8% против консенсус-прогноза аналитиков 0.6%. Отметим, что в феврале рост составил 0.4%. Поддержку также оказали комментарии представителя ЕЦБ Бенуа Кере о невозможности дальнейшего снижения до “абсурдных” значений процентную ставку. Евробыки посчитали эти слова указанием на неготовность регулятора пойти на дальнейшее снижение даже в условиях глобального снижения потребительских цен. Сегодня станут известны цифры по динамике инфляции в еврозоне.

Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на 28/03 — 03/04/16

Анализ + прогноз по серебру (XAG/USD) на 28/03 — 03/04/16

На фоне нисходящей динамики стоимости золота, развивавшейся на прошлой неделе, оказала схожее влияние на изменение котировок другого драгоценного металла – серебра. В заявлениях и комментариях важных членов ФРС содержатся указания на готовность пойти на повышение процентной ставки в случае публикации лучших по сравнению с ожиданиями цифр по инфляционному индексу потребительских цен, определяемому по динамике стоимости продуктов питания и услуг для потребителей в магазинах. Это событие может произойти уже в апреле, но наиболее вероятным сроком для ужесточения большинством голосов членов FOMC параметров денежно-кредитной политики станет июньская встреча. На этих ожиданиях стоит рассчитывать на развитие восходящей динамики доллара США, что окажет противоположное влияние на стоимость товаров и других рисковых валютных активов.

Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на 28/03 — 03/04/16

Анализ + прогноз по золоту (XAU/USD) на 28/03 — 03/04/16

Стоимость золота от верхней границы сопротивления в виде “Горизонтальной консолидации” $1262.59 (38.2% коррекционный уровень по линиям пропорции Фибоначчи) устремился вниз к цели, обозначенной ранее в обзоре по рынку металлов, поддержке в виде района $1200 — $1212 (61.8% коррекционный уровень по линиям пропорции Фибоначчи). Важным событием, приведшим к такой динамике стало перемена настроений среди управляющих Федрезерва относительно готовности пойти на повышение процентной ставки уже на встрече в апреле или июне в зависимости от публикации макроэкономической статистики по индексу потребительских цен (инфляции) и динамики занятости (Non Farm). Отметим, что еще месяц назад чуть более половины профессиональных участников торгов на финансовых рынках делали предположения о возможности изменения условий кредитования до конца 2016 года и как наиболее вероятный срок называли декабрь. Сейчас же управляющие сами отмечают возможность 3 повышений ставки в текущем году.

Анализ + прогноз по паре GBP/USD на 28/03 -03/04/16

Анализ + прогноз по паре GBP/USD на 28/03 — 03/04/16

В рамках торговой сессии прошедшей недели котировки валютной пары фунт стерлингов к доллару США устремились вниз и продемонстрировали наибольшее снижение среди других “мажорных” валютных пар. Связано это движение было в первую очередь с технической коррекцией после продолжительного периода нескольконедельного роста, а также с публикацией негативных данных по важному для динамики экономики Великобритании сектору – розничным продажам. Замедление роста ВВП совокупно с продолжающей оставаться вполне реалистичной угрозой решения населения Великобритании по выходу из состава ЕС по итогам референдума в июне, подкрепленного страхом после бельгийских террористических атак на прошлой неделе, — все это негативно влияет на фунт. Росту доллара США способствуют заявления о готовности пойти на повышение процентной ставки Федеральной резервной ставки с текущего диапазона до 0.5% уже на встрече в апреле. “Ястребиные” комментарии на фоне публикаций улучшающихся показателей американской экономики дают основание полагать, что это событие может наступить в следующем месяце или июне.

Анализ + прогноз по паре EUR/USD на 28/03 -03/04/16

Анализ + прогноз по паре EUR/USD на 28/03 -03/04/16

Котировки валютной пары евро против доллара США начали реализацию нашего ранее опубликованного “медвежьего” прогноза по динамике EUR/USD. Этому способствовал внешний фон, который привел к укреплению американской национальной денежной единицы. Участники заседаний Федерального комитета по открытым рынкам ФРС США в рамках выступлений на прошедшей неделе. Они рассказали о готовности пойти на заседании в апреле на повышение процентных ставок с текущих значений от 0.25% до 0.5% при условии стабильного роста показателей инфляции (индекс CPI) и занятости (Non Farm), который будет опубликован на этой неделе. Но наиболее вероятным вариантом станет ужесточение условий кредитования на встрече управляющих Федрезерва в июне, но уже на ожиданиях этого событий котировки доллара США против большинства валют устремятся наверх. Подтверждение для этого события большинство трейдеров будут искать в публикация макроэкономической статистики, а также в стремлении смягчить денежно-кредитные политики другими центральными банками. Также определенную роль в давлении на евро и ценные бумаги на европейских биржах оказали террористические атаки в Брюсселе, что посеяло панику среди инвесторов.

Анализ + прогноз паре USD/CAD на 25 – 27/03/16

Анализ + прогноз паре USD/CAD на 25 – 27/03/16

Торги по валютной паре канадский доллар к национальной валюте США (“гринбэку”) приостановили развитие укрепления и сейчас на графиках стоит ожидать развития коррекционной волны. Эти ожидания связаны с переменой внешнего фона. Во-первых, в рамках текущей недели неоднократно состоялись выступления важных представителей ФРС, к словам которых прислушиваются участники торгов на активах финансовых рынков. После выступления президента Федерезва, тон которого рынки оценили, как излишне “голубиное” и не предполагающее возможность для повышения процентной ставки с текущего диапазона от 0.25% до 0.5%, неожиданные комментарии о готовности пересмотреть перспективы политики кредитования уже на встрече в апреле привели к всплеску интереса спекулятивных настроений в отношении покупки USD. Во-вторых, по этой же причине наблюдался обвал котировок и на рынке фьючерсов на поставку нефти, которая считается основным экспортным товаром из Канады и приносящим весомую часть доходов в национальный бюджет. Стоимость эталонной марки WTI опускалась ниже отметки $40 за баррель, что будет оказывать давление на котировки канадского доллара.